**房贷利率新动向：抢抓调控窗口期 推动改革“开花结果”**

在房住不炒的基调下，房贷利率成为当前房地产市场调控的重要抓手。随着5年期以上LPR的下调，房贷利率也迎来了一波下调潮。同时，各地也在积极推动房贷利率改革，让更多符合条件的贷款投向实体经济，支持刚性和改善性住房需求。

然而，在利好政策频出的同时，部分城市也出现了房贷放松等炒作声音，甚至有炒作房价上涨的苗头。因此，如何在推动房贷利率改革的同时，防止楼市过热，成为当前房贷利率调控面临的新问题。

**一、房贷利率下调，利好政策频出**

近期，房贷利率出现了全方位、多角度、系统性的改革新动向，主要体现在以下几个方面：

首先，5年期以上LPR下调，房贷利率整体下行。8月21日，5年期以上贷款市场报价利率（LPR）下调15个基点，由此前1年的4.45%降至4.3%。这是自2019年8月LPR改革以来，5年期以上LPR的最低水平。5年期以上LPR的下调，直接带动房贷利率的下行。根据央行数据，2022年7月，全国新发放个人住房贷款利率为5.12%，是2019年以来的新低。

其次，首套房贷利率下限突破，各地利率空间扩大。此前，全国多数城市首套房贷利率下限为不低于5年期LPR（4.45%），二套房贷利率不低于5年期LPR加60个基点（5.05%）。此次5年期以上LPR下调后，央行和银保监会允许符合条件的城市银行，在首套房贷利率下限的基础上，下调20个基点。这意味着，首套房贷利率的下限可低至4.15%，二套房贷利率可低至4.95%。这一政策，进一步扩大了各地房贷利率的下调空间。

此外，多地首套房贷利率进入“3时代”，实际利率已低于LPR下限。随着5年期以上LPR的下调，多地银行也随之调低了房贷利率。尤其是二线城市，如西安、武汉、南京、杭州等，首套房贷利率已降至4.1%，进入“3时代”。而重庆、广州、深圳等城市的首套房贷利率，甚至低至3.9%，已低于LPR下限。

**二、推动房贷利率改革，支持实体经济发展**

房贷利率的下调，不仅有利于降低购房者的贷款成本，减轻还贷压力，更重要的是推动房贷利率市场化改革，让更多贷款能够投向实体经济，支持刚性和改善性住房需求。

首先，推动存量房贷利率改革，降低存量房贷利息负担。目前，我国存量房贷规模已超过30万亿元，涉及数以千万计的房贷家庭。此次5年期以上LPR下调，存量房贷也有望同步调整，为房贷家庭减轻还贷压力，增加可支配收入，提高消费能力。

其次，推动房贷利率与LPR“换锚”，扩大LPR改革成效。此前，我国大部分房贷利率是以央行基准利率为基准的，LPR改革后，需要推动存量房贷利率与LPR挂钩，从而扩大LPR改革的成效。此次房贷利率下调，就是推动存量房贷利率与LPR挂钩，并允许银行在LPR基础上加点，扩大银行自主定价空间，推动LPR改革“开花结果”。

此外，推动新发放房贷利率下调，支持刚性和改善性住房需求。此次房贷利率下调，不仅降低了存量房贷利息负担，也为未来新发放的房贷提供了利率下调空间。这将有利于降低购房者贷款成本，支持合理的住房需求，尤其是刚性和改善性住房需求。

**三、抢抓房贷利率调控窗口期，防止楼市过热**

在房贷利率下调的同时，部分城市也出现了房价上涨的苗头，甚至有炒作房贷放松的声音。因此，如何在推动房贷利率改革的同时，防止楼市过热，成为当前房贷利率调控面临的新问题。

首先，要抢抓房贷利率调控窗口期。当前，房贷利率下调，是基于支持实体经济发展、降低企业融资成本的大背景下做出的决策。在推动房贷利率市场化改革的同时，也要防止楼市过热。因此，要抢抓当前房贷利率下调的窗口期，加快推动房贷利率改革，尽快让改革红利释放出来，防止楼市出现过热苗头。

其次，要加强房贷资金流向监管。房贷利率下调，目的是为了降低购房者贷款成本，支持刚性和改善性住房需求。因此，要加强房贷资金流向监管，确保房贷资金流向实体经济，防止资金流入炒房炒地等投机领域。

此外，要加强对市场预期和舆论的引导。近期，部分城市出现房价上涨预期，甚至有炒作房贷放松的声音。因此，要加强对市场预期和舆论的引导，及时澄清市场传闻，稳定市场预期，防止出现楼市过热。

**四、各地积极推动房贷利率改革，政策红利逐渐释放**

近期，各地积极推动房贷利率改革，政策红利正在逐渐释放，具体表现为以下几个方面：

一是银行加快调整房贷利率。在5年期以上LPR下调后，多家银行迅速跟进，下调房贷利率，并允许客户办理存量房贷利率调整。同时，银行也在加大对房贷业务的倾斜力度，优化房贷审批流程，提高审批效率，以推动房贷利率改革“开花结果”。

二是房贷放款速度加快。此前，部分城市曾出现过房贷放款难、排队等待时间长的情况。近期，随着房贷利率改革的推进，各地银行也加快了房贷放款速度，缩短了房贷审批时间，有效缓解了购房者的等待压力。

三是支持合理住房需求。各地在推动房贷利率改革的同时，也明确表示支持合理的住房需求。例如，广州明确提出，支持刚性和改善性住房需求，加大对保障性租赁住房发展的支持力度。南京提出，满足居民合理的住房需求，支持商品房市场更好满足购房者的合理住房需求。

**五、抢抓改革机遇，推动房住不炒“开花结果”**

当前，房贷利率改革正处于一个重要的窗口期。在推动房贷利率市场化改革的同时，也要防止楼市出现过热苗头，真正实现房住不炒。

首先，要加快完善住房市场体系。要加快建立多主体供给、多渠道保障、租购并举的住房制度，加快发展保障性租赁住房，进一步规范发展公租房和市场租赁住房，促进房地产业良性循环和健康发展。

其次，要加强房地产金融管理。要继续坚持房子是用来住的、不是用来炒的定位，保持房地产金融政策的连续性、稳定性，有效防范房地产贷款风险，同时满足房地产市场发展的合理资金需求。

此外，要加强预期管理和舆论引导。近期，部分城市出现房价上涨预期，甚至有炒作房贷放松的声音。因此，要加强对市场预期和舆论的引导，及时澄清市场传闻，稳定楼市预期，防止出现楼市过热。

总之，要抢抓当前房贷利率改革的窗口期，加快推动房贷利率市场化改革，扩大改革红利，同时加强楼市调控，防止楼市过热，推动房住不炒“开花结果”。